System Quality Number (SQN): Eine tiefgehende Analyse für Krypto-Trader

System Quality Number (SQN): Eine tiefgehende Analyse für Krypto-Trader

Definition

Stellen Sie sich vor, Sie bauen ein Haus. Sie würden nicht nur die Kosten für die Materialien betrachten, sondern auch die Qualität der Materialien und wie gut das Haus gebaut ist. Die System Quality Number (SQN) macht etwas Ähnliches für Handelssysteme. Es ist eine Kennzahl, die Ihnen sagt, wie gut ein Handelssystem ist, indem es dessen Rentabilität, Konsistenz und wie gut es das Risiko steuert, betrachtet. Es ist ein Maß für die Gesamtqualität eines Handelssystems, das über einfache Gewinnerwartungen hinausgeht.

Key Takeaway

SQN ist eine entscheidende Kennzahl zur Bewertung und zum Vergleich von Handelssystemen, die ihre Rentabilität, Konsistenz und risikobereinigte Performance misst.

Mechanics

Die SQN wird anhand einer spezifischen Formel berechnet, die mehrere Schlüsselelemente einbezieht:

SQN = √(Anzahl der Trades) * (Erwartungswert / Standardabweichung des R-Multiplikators)

Lassen Sie uns jede Komponente aufschlüsseln:

• Anzahl der Trades: Dies ist einfach die Gesamtzahl der Trades, die das System über einen bestimmten Zeitraum getätigt hat. Eine größere Stichprobengröße (mehr Trades) führt im Allgemeinen zu einer zuverlässigeren SQN.
• Erwartungswert: Dies stellt den durchschnittlichen Gewinn oder Verlust pro Trade dar, ausgedrückt als Verhältnis des eingegangenen Risikos (R-Multiplikator). Er wird berechnet, indem die Gewinnrate mit dem durchschnittlichen Gewinn der gewinnenden Trades multipliziert und die Verlustrate multipliziert mit dem durchschnittlichen Verlust der verlorenen Trades subtrahiert wird. Er sagt Ihnen im Durchschnitt, wie viel Sie pro Trade erwarten (oder verlieren) werden. Wenn Ihr Erwartungswert beispielsweise 0,2 beträgt, erwarten Sie, 0,2 Risikoeinheiten für jeden Trade zu erzielen.
• Standardabweichung des R-Multiplikators: Diese misst die Volatilität oder Streuung der R-Multiplikator-Werte um den Erwartungswert. Sie gibt an, wie konsistent die Ergebnisse des Systems sind. Eine niedrigere Standardabweichung deutet auf konsistentere Ergebnisse hin, während eine höhere Standardabweichung auf eine größere Variabilität der Gewinne und Verluste hindeutet.
• R-Multiplikator: Der R-Multiplikator ist der Gewinn oder Verlust eines Trades, ausgedrückt als Vielfaches des anfänglichen Risikos. Wenn Sie beispielsweise 100 $ bei einem Trade riskieren und 200 $ verdienen, beträgt der R-Multiplikator +2R. Wenn Sie 50 $ verlieren, beträgt der R-Multiplikator -0,5R. Der R-Multiplikator standardisiert die Ergebnisse über alle Trades hinweg, unabhängig von der anfänglichen Risikohöhe. Dies ist eine entscheidende Komponente für die Bewertung der Leistung eines Handelssystems.

Die Formel gewichtet im Wesentlichen die erwartete Rentabilität (Erwartungswert) gegen das Risiko und die Konsistenz (Standardabweichung) und berücksichtigt gleichzeitig die Anzahl der Trades (Stichprobengröße). Dies liefert einen umfassenden Überblick über die Qualität des Handelssystems.

Trading Relevance

SQN ist für den Krypto-Handel sehr relevant, da es Ihnen hilft, kritische Fragen zu beantworten:

• Systembewertung: Ist Ihre Handelsstrategie tatsächlich gut? SQN gibt Ihnen eine Zahl, um verschiedene Strategien zu messen und zu vergleichen. Eine höhere SQN deutet im Allgemeinen auf eine robustere und konsistentere Handelsstrategie hin.
• Strategievergleich: Welche Ihrer Handelsstrategien ist die beste? Durch die Berechnung der SQN für jede Strategie können Sie ihre Leistung objektiv vergleichen und die vielversprechendste auswählen.
• Risikomanagement: Ein System mit hohem SQN eignet sich häufiger für aggressive Positionsgrößenstrategien, da es ein System mit einer Historie konsistenter und profitabler Performance anzeigt. Umgekehrt kann ein System mit niedrigem SQN eine konservativere Positionsgröße erfordern, um das Risiko effektiv zu steuern.
• Trendqualität: SQN kann auch verwendet werden, um die Qualität von Trends im Markt zu beurteilen. Eine hohe SQN in einem bestimmten Trend deutet darauf hin, dass der Trend stark ist und potenziell zuverlässiger für den Handel ist.

Hier ist eine allgemeine Interpretation der SQN-Werte:

• < 1,5: Wahrscheinlich sehr schwer zu handeln.
• 1,51 - 2,0: Durchschnittliches System (sollte mindestens 1,7 betragen).
• 2,01 bis 3,00: Gutes System.
• 3,01 bis 5,00: Ausgezeichnetes System.
• 5,01 bis 7,00: Super-System (wenige existieren).
• 7,01 oder höher: Heiliger-Gral-System.

Risks

Obwohl SQN ein wertvolles Werkzeug ist, ist es wichtig, sich seiner Einschränkungen bewusst zu sein:

• Abhängigkeit von der Stichprobengröße: SQN ist mit einer großen Stichprobengröße von Trades zuverlässiger. Eine kleine Anzahl von Trades kann zu irreführenden Ergebnissen führen.
• Verzerrung durch historische Daten: SQN basiert auf der Vergangenheit. Die vergangene Performance ist kein Indikator für zukünftige Ergebnisse. Marktbedingungen können sich ändern, und ein System mit hohem SQN in der Vergangenheit funktioniert möglicherweise in Zukunft nicht so gut.
• Überoptimierung: Optimieren Sie ein Handelssystem nicht nur für eine hohe SQN. Überoptimierung kann zu einem System führen, das bei historischen Daten gut funktioniert, aber im Live-Handel versagt.
• Garantiert keinen Gewinn: Eine hohe SQN garantiert keine Gewinne. Es zeigt nur die Qualität des Systems an. Sie müssen Ihr Risiko immer noch managen und Trades diszipliniert ausführen.
• Benötigt genaue Daten: Die Genauigkeit der SQN hängt von der Qualität der Daten ab, die bei ihrer Berechnung verwendet werden. Falsche Daten führen zu falschen SQN-Werten.

History/Examples

Die SQN wurde von Dr. Van Tharp entwickelt, einem renommierten Trading-Coach und Autor von Trading Systems and Methods und The Definitive Guide to Position Sizing. Tharps Forschung unterstrich die Bedeutung, nicht nur die Rentabilität, sondern auch die Konsistenz und das Risikoprofil eines Handelssystems zu messen. Die SQN bietet einen umfassenderen Überblick über die Gesamtqualität des Systems.

Stellen wir uns ein hypothetisches Szenario vor:

• System A: Hat eine Gewinnrate von 40 %, einen durchschnittlichen Gewinn von 2R, einen durchschnittlichen Verlust von -1R und insgesamt 500 Trades. Nach den Berechnungen hat dieses System eine SQN von 2,5.
• System B: Hat eine Gewinnrate von 60 %, einen durchschnittlichen Gewinn von 1,5R, einen durchschnittlichen Verlust von -1R und insgesamt 500 Trades. Nach den Berechnungen hat dieses System eine SQN von 1,8.

In diesem Beispiel hat System A trotz einer geringeren Gewinnrate eine höhere SQN, da es ein besseres Risiko-Ertrags-Verhältnis und eine bessere Konsistenz aufweist. Dies zeigt, wie SQN nicht nur die Gewinnrate, sondern auch die Rentabilität und die risikobereinigte Performance eines Systems berücksichtigt.

SQN bietet einen umfassenderen Überblick über die Gesamtqualität des Systems.